MÄRKTE USA/Freundlich - Nach Jackson Hole ist vor Konjunkturdaten

(Dow Jones Newswires)

Von Steffen Gosenheimer

NEW YORK (Dow Jones)--Mit Aufschlägen präsentiert sich die Wall Street am Montag kurz nach Handelsbeginn. Unterstützung kommt vom Anleihemarkt, wo die Renditen sinken. Die Akteure verdauen die Aussagen der Notenbanker auf dem Symposium in Jackson Hole zum Ende der Vorwoche. Insgesamt brachte es kaum neue Erkenntnisse: Zum einen wird die Inflation von US-Notenbankchef Jerome Powell als weiter zu hoch wahrgenommen, zum anderen verkraftet die Wirtschaft Powell zufolge die bereits gesehenen Zinserhöhungen gut und der Arbeitsmarkt macht einen weiter robusten Eindruck. Immerhin kündigte Powell an, dass die Notenbank behutsam agieren werde. Dazu betonte er einmal mehr, dass sie dies stark datenabhängig tun wolle.

Marktteilnehmer verweisen denn auch direkt darauf, dass in der laufenden Woche wieder wichtige Konjunkturdaten auf der Agenda stehen wie der Preisindex der persönlichen Konsumausgaben (PCE-Deflator) und Daten vom Arbeitsmarkt am Mittwoch und Freitag. Der PCE-Deflator gilt als das von der US-Notenbank bevorzugte Preismaß.

Der Dow-Jones-Index zieht um 0,7 Prozent an auf 34.576 Punkte. Der S&P-500 und die Nasdaq-Indizes legen ähnlich deutlich zu.

Die Zinserhöhungserwartung ist nach dem Powell-Auftritt derweil etwas gestiegen, insbesondere was eine im November für möglich gehaltene Zinserhöhung betrifft, weniger bereits im September. Am Anleihemarkt ist die Tendenz dennoch aufwärts gerichtet, die Renditen geben also nach. Sie waren zuletzt bereits deutlich gestiegen.

"Letztendlich hat sich der Kurs nicht wesentlich verändert", kommentiert Allan von Mehren, Analyst bei der Danske Bank. "Diejenigen, die an einen Schwenk der Fed Anfang nächsten Jahres glauben, haben immer noch Argumente dafür, und umgekehrt." Noch wichtiger sei, dass Powell nichts gesagt habe, was den Appetit der Anleger auf hoch kapitalisierte Wachstumswerte beeinträchtigt hätte.

Für leichten Rückenwind dürfte auch sorgen, dass Peking konkrete Maßnahmen zur Stützung des schwachen heimischen Aktienmarkts ergriffen hat, unter anderem eine Halbierung der Stempelsteuer. In der jüngsten Vergangenheit waren bereits diverse Maßnahmen zur Ankurbelung der Konjunktur getroffen worden. Im Blick haben dürften Marktteilnehmer angesichts der chronisch angespannten Beziehungen beider Länder auch die Gespräche von US-Handelsministerin Gina Raimondo in China. Sie sollen bis zum 30. August gehen.

   3M will Schlussstrich ziehen

Unter den Einzelwerten geht es für 3M um 6,2 Prozent nach oben. Der Markt honoriert damit, dass der Mischkonzern offenbar kurz davor steht, einen Schlussstrich unter mehr als 300.000 Klagen von Veteranen zu ziehen. Sie werfen 3M und einer Tochtergesellschaft vor, dass deren Ohrstöpsel sie nicht vor Hörverlust geschützt hätten. Angeblich ist 3M bereit, dafür nun 5,5 Milliarden Dollar zu zahlen. Der Rechtsstreit hatte sich zur größten Sammelklage in der Geschichte der USA entwickelt.

Horizon Therapeutics gewinnen 5,7 Prozent. Die US-Wettbewerbsaufsicht hat die Anfechtung der 27,8 Milliarden Dollar teuren Übernahme von Horizon durch Amgen ausgesetzt. Damit soll Zeit gewonnen werden, einen Vergleich zu prüfen, der den Abschluss der Transaktion unter Auflagen ermöglichen würde. Amgen zeigen sich kaum verändert.

Kursfantasie gibt es auch bei Xpeng (+2,5%). Der chinesische Hersteller von Elektrofahrzeugen kauft ein Smart-Car-Entwicklungsunternehmen von Didi Global für rund 744 Millionen Dollar in Aktien und hat zudem eine umfassendere Partnerschaft mit dem Transportdienstleister vereinbart.

Danaher sind 1,0 Prozent höher gestartet. Der US-Mischkonzern hat mitgeteilt, das britische Unternehmen Abcam, einen Hersteller und Verkäufer von Proteinen für die Pharmaforschung, zu kaufen - und zwar zum Wert von rund 5,7 Milliarden Dollar inklusive Schulden.

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INDEX                 zuletzt          +/- %        absolut      +/- % YTD 
DJIA                34.576,35          +0,7%         229,45          +4,3% 
S&P-500              4.433,36          +0,6%          27,65         +15,5% 
Nasdaq-Comp.        13.710,34          +0,9%         119,69         +31,0% 
Nasdaq-100          15.053,94          +0,8%         112,12         +37,6% 
 
US-Anleihen 
Laufzeit              Rendite       Bp zu VT     Rendite VT      +/-Bp YTD 
2 Jahre                  5,05           -2,6           5,08           63,4 
5 Jahre                  4,41           -3,9           4,45           41,2 
7 Jahre                  4,33           -2,9           4,36           36,5 
10 Jahre                 4,21           -2,2           4,23           33,1 
30 Jahre                 4,26           -2,6           4,29           29,1 
 
DEVISEN               zuletzt          +/- %       Mo, 8:16     Fr,  17:28   % YTD 
EUR/USD                1,0805          +0,1%         1,0816         1,0787   +0,9% 
EUR/JPY                158,35          +0,2%         158,32         157,75  +12,8% 
EUR/CHF                0,9558          +0,1%         0,9549         0,9548   -3,4% 
EUR/GBP                0,8584          +0,0%         0,8581         0,8578   -3,0% 
USD/JPY                146,56          +0,1%         146,37         146,26  +11,8% 
GBP/USD                1,2587          +0,0%         1,2606         1,2575   +4,1% 
USD/CNH (Offshore)     7,3013          +0,2%         7,2916         7,2958   +5,4% 
Bitcoin 
BTC/USD             26.127,18          +0,3%      25.953,35      25.952,34  +57,4% 
 
 
 
ROHOEL                zuletzt    VT-Settlem.          +/- %        +/- USD   % YTD 
WTI/Nymex               80,04          79,83          +0,3%          +0,21   +2,2% 
Brent/ICE               84,54          84,48          +0,1%          +0,06   +2,3% 
GAS                              VT-Settlem.                       +/- EUR 
Dutch TTF               37,90          34,78          +9,0%          +3,12  -57,0% 
 
METALLE               zuletzt         Vortag          +/- %        +/- USD   % YTD 
Gold (Spot)          1.914,77       1.915,35          -0,0%          -0,59   +5,0% 
Silber (Spot)           24,10          24,23          -0,5%          -0,13   +0,6% 
Platin (Spot)          956,13         947,45          +0,9%          +8,68  -10,5% 
Kupfer-Future            3,78           3,77          +0,3%          +0,01   -1,0% 
 
YTD bezogen auf Schlussstand des Vortags 
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(END) Dow Jones Newswires

August 28, 2023 09:40 ET (13:40 GMT)